[배당머신] 마이크로소프트(MSFT)는 안정적인 배당성장주로 적합할까?

[배당머신] 마이크로소프트(MSFT)는 안정적인 배당성장주로 적합할까?

 

 

안녕하세요, 경제적 자유를 위해 투자하는 morediv입니다.

 

 

오늘은, 우리에게 너무나 친숙한 마이크로소프트(MSFT)에 대해서,

배당성장주로 적합한지 알아보고자 합니다.

 

 

마이크로소프트는 윈도우 OS부터 시작해서,

MS오피스, 클라우드, 빌게이츠 등 떠오르는게 정말 많은

이미 우리 생활속에 강력하게 자리잡은 회사입니다.

 

아직도 꾸준히 성장하고 있는, 좋은 기업임은 틀림없습니다.

 

그럼 과연, 마이크로소프트는 배당성장주로 투자하기에는 어떨지 확인해보겠습니다!

 

 

---

 

 

1. 기본 정보

- 종목명(티커) : 마이크로소프트 (MSFT)

- 시가총액 : USD 2.15T (약 2472.5조원)

- 현재가 : USD 284.91 (21.07.30 종가 기준)

- 주당 배당금 : USD 2.24

- 배당률 : 0.79%

- 52주 최고 : USD 290.15

- 52주 최저 : USD 196.25

- 섹터 : Technology - Software

 

 

2. 매출 및 영업이익

 

- 매출 (Total Revenues) : 오랜만에 보는 안정적인 매출 성장세입니다. 

최근에는 클라우드 서비스를 강화하면서 마이크로소프트의 매출은 계속해서 상승하고 있습니다!

 

 

- 영업이익 (Operating Income) : 매출이 성장하는 만큼, 영업이익도 꾸준히 성장하고 있습니다. 

 

 

- 순이익 (Net Income) : 순이익의 경우 2018년에 잠깐 깎였지만, 전체적인 추세는 안정적으로 성장하고 있습니다.

 

 

- 주당 순이익 (diluted EPS) : EPS의 경우도 마찬가지로 꾸준히 성장하는 추세이네요.

 

* 마이크로소프트는 정말 오랫동안 저희 주변에 있었습니다.

윈도우 OS부터 MS Office는 처음에는 혁신적인 소프트웨어였는데, 점점 불법 다운로드가 증가했었죠.

그때 저는 앞으로 마소는 어떻게 먹고사나 싶었습니다.

 

그런데 MS office도 클라우드 서비스로 돌리고, 클라우드 서버 서비스를 투자하며, 안정적으로 매출은 꾸준히 성장하고 있습니다.

역시 기업의 전문가들은 저의 생각보다 더 대단한 역량을 보여주는 것 같네요! ㅎㅎㅎ

 

MS office는 클라우드 뿐만아니라, 회사안에서는 아직도 소프트웨어 라이센스를 사서 많이  사용하고 있죠.

저도 회사에서 정말 워드, 엑셀, 파워포인트는 미친듯이 사용하고 있어요! ㅎㅎ

이변이 없는 한, 앞으로도 이러한 프로그램은 업무에 항상 사용하겠죠!

(기존에 사용해온 데이터때문에, 이런것은 바꾸기 쉽지 않답니다!)

 

 

 

 

3. 배당률

 

- 현재 배당 : 0.79%, $2.24

- 배당 성향 (Payout Ratio) : 25.58%  [Very GOOD!]

- 5 Year Growth Rate : 9.52%  [Good]

- 연속 배당 성장 (Dividend Growth) : 17년  [GOOD!]

 

마이크로소프트는 17년간 배당을 연속 성장시킨 배당성장주 입니다.

앞으로 8년정도 더 성장하면 배당귀족주가 되겠지요!

 

배당 성향은 25.58%로 매우 여유가 있는 편이고,

사업하는 클라우드 구독 서비스가 굉장히 안정적인 매출 구조이므로 ,

큰 문제없이 배당귀족주로 나아가지 않을까 싶습니다!!

 

배당은 5년 연평균 9.52%로 꾸준하게 큰 수치로 성장시키고 있습니다.

배당률은 0.79%로 낮은 편이지만, 배당 성장주이니깐요! 

 

 

- 기간 : 2016. 02. 16 ~ 2021. 08. 18

- MIN : 0.78%

- MAX : 2.78%

- AVERAGE : 1.69%

 

* 배당률이 꽤 많이 떨어졌네요. 배당금 성장보다, 주가가 너무 빠르게 오른 탓입니다. ㅎㅎ

전형적인 배당성장주의 매력을 보여주는 것이죠.

2.5%대에 매수하신 분들은 2.5%의 배당을 받으면서, 

엄청난 주가 상승도 누리셨을겁니다!

 

 

- 배당금 추세선 : 현재까지 배당금 추세선과 거의 똑같이 움직이고 있는것이 보이시나요?

마이크로소프트가 큰 문제가 있지 않은 이상, 추세선을 지켜가면서, 배당을 꾸준히 성장시킬 것이고,

자연스럽게 배당귀족주 타이틀을 얻게 될 것입니다!

 

 

 

4. 주가 

 

 

- 주가 추세선 : 마이크로소프트는 주가 추세선과 비슷하게 앞치락, 뒤치락하면서 꾸준히 성장하고 있는 것을 볼 수 있습니다.

이렇게 추세선을 볼때 주의할 점은, 꾸준히 회사가 성장하는 회사에 대해서 확인하는 것이 중요합니다.

즉, 우상향하는 회사를 기반으로 추세선을 비교해야 의미가 있죠!

(추세선을 기업의 가치라고 생각하시면 편해요!)

 

현재 마소의 주가는 추세선보다는 조금 비싸긴 하지만, 

시간이 지남에 따라 기업의 가치가 따라 올라가면서, 추세선과 주가가 다시 만나는 순간이 올 것입니다!

 

지금 당장 매수하기에는 좀 더 신중하게 결정하는 것이 좋을 것 같네요!

 

---

 

 

위와 같이 마이크로소프트 (MSFT)의 배당머신 적합도를 확인해보았습니다.

이를 간단하게 정리해보겠습니다!

 

- 안정적으로 증가하고 있는 매출, 영업이익 추세

- 순이익도 꾸준하게 증가하는 추세

- 구조적으로 성장할 수 밖에 없는 클라우드 서비스에 투자중

- 클라우드 = 구독 서비스로 안정적인 매출 구조 가능

- 현재 라이센스 식으로 팔고 있는 SW 매출도 상당함

  (이는 앞으로도 지속될 예정)

- 17년 연속 배당성장, 앞으로 8년 뒤 배당귀족주

- 배당성향은 25.58%로 매우 여유로움

- 5년 연평균 9.52%로 준수한 배당성장률

- 5년간 시가 배당률이 계속해서 떨어짐 -> 기업의 주가가 그만큼 계속 올라서

- 주가는 아직도 우상향을 지속중

- 배당금 추세도 아직은 큰 틀어짐 없이 꾸준하게 진행중

- 주가는 현재 약간은 추세보다 비싸게 형성됨 ( 고점이다는 의미가 아님! )

- 지금 당장 매수할 때는 보다 신중하게 결정 및 분할 매수!

- 하지만 지금 매수해도 장기투자하면 무조건 상승할 회사!

 

=> 마이크로소프트는 우리 생활에서 정말 깊게 침투해있고, 안정적으로 돈을 가져가는 회사입니다.

심지어 소프트웨어 회사이므로, 마진도 높은 편이죠!

배당도 꾸준히 성장하고 있고, 앞으로 주가도 성장할 가능성이 충분한 기업입니다!

다만, 현재 주가가 가치보다 조금 비싼 영역에 형성되어있으니, 매수하기 전 신중하게 판단이 필요합니다.

 

 

 

마이크로소프트는 역시나 좋은 기업이네요.

오늘도 정말 좋은 배당성장주를 하나 알아갔습니다!

 

 

얼른 포트폴리오를 완성하고, 배당투자 포트폴리오를 구성하고 싶네요! ㅎㅎㅎ

 

오늘도 즐거운 하루 되세요! :D